În Monitorul Oficial nr. 184 din 11 martie a.c. a fost publicat Regulamentul Băncii Naționale nr. 1/2016 privind activitatea de emisiune de obligațiuni ipotecare.
În extras
CAPITOLUL I
Dispoziții generale
Art. 1.
Prezentul regulament se aplică instituțiilor de credit, persoane juridice române, încadrate în una dintre următoarele categorii: bănci, case centrale ale cooperativelor de credit și bănci de credit ipotecar și reglementează condițiile în care se desfășoară activitatea de emisiune de obligațiuni ipotecare de către acestea.
Art. 2.
(1) Termenii și expresiile utilizate în prezentul regulament au semnificațiile prevăzute la art. 2 din Legea nr. 304/2015 privind emisiunile de obligațiuni ipotecare, denumită în continuare Lege, la art. 3 din Regulamentul Băncii Naționale a României nr. 5/2013 privind cerințe prudențiale pentru instituțiile de credit, cu modificările și completările ulterioare, precum și în Regulamentul (UE) nr. 575/2013 al Parlamentului European și al Consiliului din 26 iunie 2013 privind cerințele prudențiale pentru instituțiile de credit și societățile de investiții și de modificare a Regulamentului (UE) nr. 648/2012.
(2) În înțelesul prezentului regulament, termenii și expresiile de mai jos au următoarele semnificații:
a) emisiune de obligațiuni ipotecare – oferirea spre subscriere de obligațiuni ipotecare în cadrul unei oferte individuale sau în cadrul mai multor oferte, realizate pe parcursul a 15 luni de la data obținerii de către emitent a unei aprobări de emisiune de obligațiuni ipotecare în baza unui prospect de emisiune sau, după caz, a unui document de ofertă;
b) indicator de acoperire – indicatorul calculat potrivit prevederilor art. 38;
c) indicator de supragarantare – indicatorul calculat potrivit prevederilor art. 43;
d) creanță neperformantă – creanțele încadrate ca expuneri neperformante potrivit prevederilor pct. 38 din anexa la Ordinul Băncii Naționale a României nr. 6/2014 pentru aprobarea Normelor metodologice privind întocmirea situațiilor financiare FINREP la nivel individual, conforme cu Standardele internaționale de raportare financiară, aplicabile instituțiilor de credit în scopuri de supraveghere prudențială, cu modificările și completările ulterioare.
CAPITOLUL II
Activitatea de emisiune de obligațiuni ipotecare
SECȚIUNEA 1
Condiții pentru emiterea de obligațiuni ipotecare
Art. 3.
În vederea obținerii aprobării efectuării unei emisiuni de obligațiuni ipotecare, instituția de credit emitentă depune la Banca Națională a României – Direcția supraveghere o cerere de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare, însoțită de documentația care face dovada îndeplinirii condițiilor prevăzute de Lege și de prezentul regulament.
Art. 4.
(1) În vederea evaluării capacității emitentului de a asigura respectarea cerințelor prevăzute la art. 4 alin. (2) din Lege, acesta trebuie să comunice Băncii Naționale a României – Direcția supraveghere, într-o manieră transparentă și pentru întreaga perioadă de derulare a emisiunii de obligațiuni ipotecare, obiectivele și strategia urmărite prin angajarea în activitatea de emisiune de obligațiuni ipotecare.
(2) Emitentul trebuie să demonstreze existența capacității de organizare corespunzătoare a activității de emisiune de obligațiuni ipotecare și modul de asigurare a integrării acestei activități în cadrul general de guvernanță internă și de control al întregii activități a emitentului.
(3) Emitentul trebuie să demonstreze că situația financiară curentă și de perspectivă este de natură să asigure, inclusiv în condiții de stres, protejarea intereselor investitorilor în obligațiuni ipotecare, precum și pe cele ale celorlalți creditori ai emitentului.
(4) În aplicarea prevederii art. 4 alin. (2) lit. b) din Lege, emitentul trebuie să respecte cerințele prevăzute la art. 26 alin. (1)-(3).
(5) În vederea protejării intereselor deținătorilor de obligațiuni ipotecare, emitentul trebuie să demonstreze că menținerea continuă a unui nivel corespunzător al portofoliului de creanțe afectat emisiunii de obligațiuni ipotecare și a calității acestuia se realizează în orice moment, inclusiv în situații de criză.
(6) În vederea protejării intereselor celorlalți creditori, emitentul trebuie să demonstreze că activul bilanțier include, în orice moment, active negrevate de sarcini la un nivel care permite menținerea accesului la sursele de finanțare necesare asigurării continuității activității sale, accesibile și diversificate în mod corespunzător, inclusiv în situații de criză.
SECȚIUNEA a 2-a
Art. 5.
(1) În vederea instrumentării cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare, emitentul depune la Banca Națională a României – Direcția supraveghere următoarele:
a) cererea de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare, semnată de persoanele împuternicite să reprezinte instituția de credit;
b) hotărârea adunării generale extraordinare a acționarilor privind emisiunea de obligațiuni ipotecare;
c) proiectul prospectului de emisiune de obligațiuni ipotecare sau, după caz, al documentului de ofertă; în cazul depunerii unui proiect de document de ofertă se va prezenta și declarația emitentului cu privire la faptul că oferta/ofertele realizată/ realizate în cadrul emisiunii se încadrează în excepțiile de la aprobarea și publicarea unui prospect, în conformitate cu art. 24 alin. (3) din Lege;
d) raportul agentului aprobat de Banca Națională a României privind evaluarea proprie a acestuia, conform art. 22 alin. (3) din Lege, asupra emisiunii de obligațiuni ipotecare a cărei aprobare o solicită emitentul;
e) documente privind obiectivele și strategia emitentului privind emisiunea de obligațiuni ipotecare și modalitatea de realizare a integrării acestora în modelul general de business pe întreaga perioadă de derulare a emisiunii, cu evaluarea modificărilor corespunzătoare ale impactului acestei activități asupra rentabilității emitentului, structurii de finanțare și profilului de risc;
f) documente privind evaluarea mediului de afaceri, cu prezentarea tendințelor generale ale pieței;
g) descrierea emisiunii de obligațiuni ipotecare, cu prezentarea, cel puțin, a informațiilor specificate în anexele A.14.1 și A.14.2;
h) documente privind identificarea în cadrul de administrare al emitentului a acelor componente ale structurii organizatorice care sunt implicate în activitatea de emitere de obligațiuni ipotecare și descrierea sarcinilor, responsabilităților și procesului decizional la nivelul fiecăreia și a structurii organizatorice în ansamblu, inclusiv la nivelul organului de conducere și al conducerii superioare, în legătură cu această activitate, sens în care vor fi prezentate cel puțin informațiile specificate în anexa A.8;
i) descrierea elementelor cadrului aferent controlului intern, respectiv a politicilor, procedurilor, limitelor și controalelor emitentului cu relevanță pentru activitatea de emisiune de obligațiuni ipotecare, precum și prezentarea detaliată a modalităților efective în care funcția de administrare a riscurilor, funcția de conformitate și funcția de audit intern participă la această activitate;
j) descrierea elementelor cadrului de administrare a riscurilor și prezentarea modalităților efective în care funcția de administrare a riscurilor participă la asigurarea, identificarea, măsurarea sau evaluarea, monitorizarea, diminuarea și raportarea riscurilor aferente activității de emisiune de obligațiuni ipotecare, care se realizează conform precizărilor din anexa A.9.1;
k) descrierea sistemelor informatice și a politicilor și procedurilor contabile care să asigure evidențierea distinctă, în cursul normal al activității, a tuturor elementelor portofoliului de creanțe afectat garantării emisiunii de obligațiuni ipotecare, inclusiv a creanțelor atașate aferente creditelor incluse în portofoliul de creanțe, precum și separarea activelor înscrise în Registrul de evidență internă la momentul numirii administratorului de portofoliu. Sistemele informatice trebuie să asigure reflectarea în procesul de administrare a riscurilor aferente emisiunii de obligațiuni ipotecare, inclusiv în raportările prudențiale și de transparență aferente emisiunii de obligațiuni ipotecare, a oricăror modificări intervenite asupra activelor incluse în Registrul de evidență internă;
l) raportul auditorului financiar privind gradul de adecvare a structurii organizatorice, a cadrului de control intern și a sistemului informatic ale emitentului la specificul activității de emisiune de obligațiuni ipotecare; raportul privind gradul de adecvare a sistemului informatic poate să fie întocmit și de un auditor extern, specializat în auditarea sistemelor informatice, cu condiția să fie membru al unui organism profesional recunoscut la nivel internațional și să posede experiența necesară în auditarea sistemelor informatice utilizate în domeniul financiar-bancar;
m) descrierea portofoliului de creanțe și a activelor incluse în acesta, cu indicarea detaliilor referitoare la calitatea activelor, prezentate conform precizărilor din anexa A.14.3;
n) evaluarea emitentului asupra riscurilor aferente portofoliului de creanțe, cu prezentarea cel puțin a informațiilor menționate în anexa A.15;
o) procedurile pentru asigurarea administrării portofoliului de creanțe ca o masă patrimonială distinctă și a evidențierii obligațiilor de plată aferente obligațiunilor emise după deschiderea procedurii falimentului instituției de credit; în acest sens, procedurile trebuie să asigure respectarea, în caz de faliment al emitentului, a prevederilor art. 11 alin. (1) din Lege, inclusiv pentru creanțele imobiliare menționate la art. 18 alin. (3) din Lege;
p) descrierea situației sale financiare curente, potrivit precizărilor din anexa A.16.1, și a situației financiare de perspectivă, cu prezentarea cel puțin a informațiilor prevăzute în anexa A.16.2, din care să reiasă inclusiv:
(i) măsura în care activul bilanțier permite menținerea continuă a calității corespunzătoare a portofoliului de creanțe afectat emisiunii de obligațiuni ipotecare și a cerințelor de acoperire și supragarantare, inclusiv în situații de criză;
(ii) descrierea modificărilor intervenite în structura de finanțare a emitentului ca urmare a emiterii de obligațiuni ipotecare și măsura în care este asigurat în continuare accesul la surse de finanțare diversificate conform profilului de risc, precum și rezultatul testului prevăzut la art. 140 alin. (4) din Regulamentul Băncii Naționale a României nr. 5/2013;
q) orice alte documente pe care le consideră necesare pentru instrumentarea cererii de aprobare a unei emisiuni de obligațiuni ipotecare, inclusiv opinii ale unor consultanți externi sau specialiști în oricare dintre domeniile care fac obiectul evaluării în procedura de aprobare a activității de emisiune de obligațiuni ipotecare.
(2) Documentele depuse de emitent în susținerea cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare vor fi însoțite de declarația dată în numele emitentului de către persoanele împuternicite să reprezinte instituția de credit, prin care se atestă că informațiile conținute în documentele depuse pentru susținerea cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare reflectă în mod corect și complet situația emitentului la momentul depunerii cererii.
(3) Informațiile și documentele prezentate cu depășirea termenului prevăzut la art. 4 alin. (5) din Lege nu sunt luate în considerare la evaluarea cererii de aprobare și se restituie emitentului.
Art. 6.
În situația în care emisiunea de obligațiuni ipotecare se realizează în baza unui prospect de emisiune, iar aprobarea acestuia revine Autorității de Supraveghere Financiară, un exemplar al proiectului prospectului de emisiune se depune de emitent la Autoritatea de Supraveghere Financiară, în vederea exercitării competențelor sale, potrivit Legii.
SECȚIUNEA a 3-a
Aprobarea emisiunii de obligațiuni ipotecare
Art. 7.
(1) Banca Națională a României aprobă o emisiune de obligațiuni ipotecare numai dacă în urma evaluării efectuate pe baza documentelor depuse de emitent conform art. 5 constată că sunt îndeplinite toate condițiile cerute de Lege și de prezentul regulament.
(2) Aprobarea Băncii Naționale a României are valabilitate 15 luni de la data comunicării de către Banca Națională a României a aprobării cererii de emisiune depuse de emitent. În baza aprobării de emisiune de obligațiuni ipotecare, emitentul poate realiza în decursul perioadei de valabilitate a aprobării una sau mai multe oferte de subscriere, cu asigurarea structurării portofoliului potrivit informațiilor prezentate la momentul aprobării în anexa A.9.3.
(3) Pentru efectuarea de emisiuni de obligațiuni ipotecare după data prevăzută la alin. (2), emitenții adresează Băncii Naționale a României – Direcția supraveghere o nouă solicitare de aprobare a emisiunii semnată de persoanele împuternicite să reprezinte instituția de credit, însoțită de următoarea documentație:
a) în situația apariției unor modificări ale informațiilor furnizate în procedura anterioară de aprobare a emisiunii, cuprinse în documentele prevăzute la art. 5 alin. (1) lit. d), e), f), h), i), j) și k), se vor prezenta modificările intervenite însoțite de o evaluare a impactului acestora asupra capacității emitentului de a respecta condițiile prevăzute la art. 4 alin. (2) din Lege, precum și de documentul sau, după caz, documentele prevăzute la art. 5 alin. (1) lit. l); în caz contrar se va prezenta un document din care să rezulte că respectivele informații sunt actuale;
b) documentele prevăzute la art. 5 alin. (1) lit. b), după caz, precum și la lit. c), d), g), m), n), o), p) și, după caz, la lit. q), precum și documentele prevăzute la art. 13.
SECȚIUNEA a 4-a
Respingerea cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare și retragerea aprobării pentru efectuarea unei emisiuni de obligațiuni ipotecare
Art. 8.
(1) În situația în care procedura de evaluare se încheie cu respingerea cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare, calitatea de emitent încetează cu privire la respectiva emisiune de obligațiuni ipotecare de la data comunicării hotărârii de respingere, fără a produce vreun efect asupra altei emisiuni de obligațiuni ipotecare aprobate de Banca Națională a României.
(2) Hotărârea Băncii Naționale a României de respingere a cererii de aprobare a emisiunii de obligațiuni ipotecare se comunică în scris solicitantului în termen de 5 zile lucrătoare de la data adoptării sale, împreună cu motivele care au stat la baza hotărârii.